Template-Type: ReDIF-Article 1.0
Author-Name: Petr Marek
Title: Malé zamyšlení nad jedním kalendářem
Abstract: Vážení čtenáři, předmluvu pro první číslo Českého finančního a účetního časopisu v tomto roce si dovolím věnovat malému zamyšlení nad jedním nástěnným kalendářem. Při příležitosti 125. výročí svého založení rozeslala American Economic Association svým členům kalendář pokrývající období od ledna 2010 až do června 2011. Každý z těchto osmnácti měsíců je vždy zasvěcen jednomu slavnému jménu ekonomické vědy. Na první straně se nachází obrázek Adama Smithe, který přednáší svoji teorii mravních citů (rozpoznáno dle textu na tabuli),1 a jeho přednášce pozorně naslouchá sedmnáct posluchačů. Hned v první lavici sedí John Stuart Mill, George Stigler, Karl Marx a John Maynard Keynes, v další řadě se nachází Irving Fisher, Josef Alois Schumpeter, Friedrich von Hayek, David Ricardo, Léon Walras a Thomas Robert Malthus, zadní místa obsadili Francis Edgeworth, Thorstein Veblen, Alfred Marshall, John von Neumann a Richard Theodore Ely, trochu stranou pak sedí Joan Robinson a Milton Friedman. Postavení skotského rodáka Adama Smithe (5. 6. 1723 - 17. 7. 1790) v roli učitele se zdá být neoddiskutovatelné. Ve svých hlavních dílech Teorie mravních citů a Pojednání o podstatě a původu bohatství národů položil základy moderní ekonomické vědy, z kterých dosud těží současní badatelé na celém světě. Jeho následovníci rozvinuli jeho teorii v mnoha často velmi odlišných směrech. Jako nejstarší žák vystupuje původně burzovní makléř z Londýna David Ricardo (18. 4. 1772 - 11. 9. 1823), kterému, když vyšla Smithova kniha o bohatství národů, bylo teprve 27 let, a do světa vědy přispěl hlavně teorií komparativních výhod popsanou v Zásadách politické ekonomie a zdanění. Z hlediska věku následuje hned za ním anglický ekonom a anglikánský pastor Thomas Robert Malthus (13. 2. 1776 - 23. 12. 1834), jenž v Eseji o principu populace nadnesl poněkud chmurné vyhlídky v budoucnosti pramenící podle jeho názoru z nedostatečné kontroly nad bídou, neřestmi a sexuálním sebeovládáním. K dalším následovníkům patřil anglický politik, John Stuart Mill (20. 5. 1806 - 8. 5. 1873), zdůrazňující v Zásadách politické ekonomie současně nutnost existence sociální spravedlnosti a soukromého vlastnictví. Dostane-li člověk do svého vlastnictví třeba holou skálu, je schopen ji přeměnit svoji prací i v kvetoucí zahradu. Anglický ekonom, Alfred Marshall (26. 7. 1842 - 13. 7. 1924), rozpracoval teorii mezního užitku a přispěl např. cenovou elasticitou poptávky. Kniha Zásady ekonomie se stala oblíbenou učebnicí své doby. Irský rodák, Francis Edgeworth (8. 2. 1845 - 13. 2. 1926), obohatil teorii mimo jiné o indiferentní křivky, ale hlavně se zasloužil o rozvoj statistických nástrojů v ekonomii, o nichž pojednává v Matematické psychice. Eseji o aplikaci matematiky v mravních vědách. Anglické autory doplňuje John Maynard Keynes (5. 6. 1883 - 21. 4. 1946), jehož závěry vedly v mnoha zemích k zavedení státních zásahů během Velké hospodářské krize v 30. letech minulého století, jeho nejznámější dílo tvoří kniha Obecná teorie zaměstnanosti, úroku a peněz. Z Anglie pochází i jediná žena, jíž je v kalendáři věnováno zvláštní místo. Joan Robinson (31. 10. 1903 - 5. 8. 1983) rozpracovala v Akumulaci kapitálu keynesiánskou teorii. Francouzskou školu politické ekonomie zastupuje Léon Walras (16. 12. 1834 - 5. 1. 1910) využívající matematickou analýzu v Základech čisté ekonomiky k vytvoření modelu rozvinutí teorie všeobecné ekonomické rovnováhy. Přítomen mezi žáky politické ekonomie je i německý rodák Karel Marx (5. 5. 1818 - 14. 3. 1883) kritizující kapitalismus a vykořisťování dělníků v Kapitálu. Jeho dílo inspirovalo další osoby ke snaze svět změnit a následně stvořit spravedlivou beztřídní společnost. Všechny podobné pokusy však skončily nakonec s přesně opačným výsledkem. Další student, rakouský liberální ekonom Friedrich von Hayek (18. 3. 1899 - 23. 3. 1992), založil své dílo právě na ostré kritice komunistické ideologie, kterou výstižně nazývá Cestou do otroctví. Z původně německých autorů nebyl v seznamu opominut ani rodák z moravské obce Třešť, Josef Alois Schumpeter (8. 2. 1883 - 8. 1. 1950) zabývající se především Teorií ekonomického rozvoje. Na území Rakouska-Uherska se narodil i budapešťský rodák, John von Neumann (28. 12. 1903 - 8. 2. 1957), který společně s Oskarem Morgensternem zpracoval základy Teorie her a ekonomického chování. Další studenty představují již zástupci americké ekonomické školy: Richard Theodore Ely (13. 4. 1854 - 4. 10. 1953), první tajemník American Economic Association a autor Studie evoluce v průmyslové společnosti, Thorstein Veblen (30. 7. 1857 - 3. 8. 1929) zdůrazňující institucionální prvky v ekonomii a autor Teorie zahálčivé třídy, Irving Fisher (27. 2. 1867 - 29. 4. 1947) zabývající se Matematickými výzkumy v teorii hodnoty a cen, a proslavený svojí Teorií úroku. Z nositelů Nobelových cen za ekonomii se objevují jen dva vědci: George Stigler (17. 1. 1911 - 1. 12. 1991) věnující se studiu Teorie ekonomické regulace a Milton Friedman (31. 7. 1912 - 16. 11. 2006), představitel chicagské školy a tvůrce monetaristické teorie, kterou zpracoval v knize Monetární historie Spojených států napsané společně s Annou Jacobson Schwartz. U většiny dní v roce jsou uvedena jména představitelů ekonomické vědy, kteří se v tento den narodili, příp. u dříve narozených osob byli pokřtěni. Celkem jde o reprezentativní výběr 392 ekonomů žijících v různé době, pocházejících z různých zemí a zabývajících se často různým vědeckým zaměřením. V tomto výběru se nachází jak jména všeobecně známá, tak i jména spíše neznámá a dnes už v podstatě zapomenutá. Lze nalézt ovšem některá překvapení. V případě Vladimíra Iljiče Lenina si jen matně vzpomínám ze svých dřívějších studií, že v jeho sebraných spisech se občas objevily náznaky vědecké práce, ale přesto jeho zařazení mezi renomované vědce mi příliš nesedí. Ale největším překvapením se zdá být Rosa Luxembourg, která byla pro mne až dosud dřívějším režimem zprofanovanou představitelkou komunismu. Teprve tento kalendář mne donutil nahlédnout do jejího životopisu, a v něm lze nalézt i její spis o akumulaci kapitálu sepsaný v duchu marxistické ekonomie. Největší počet jmen se objevuje v měsíci červenci (44), naopak nejméně v měsíci září (28). Z hlediska jednotlivých dní v roce vyhrává 26. červenec, v tento den se narodilo celkem pět slavných ekonomických vědců. Vhodným dnem pro narození nového budoucího génia se ovšem zdá i 5. červen, kdy své narozeniny (resp. den svého křtu) mohl slavit jak Adam Smith tak i John Maynard Keynes. Zastoupení žen v ekonomické vědě je bohužel spíše symbolické. V seznamu jich lze nalézt jen jedenáct. Vedle Joan Robinson a Rosy Luxembourg jsou to Irma Glicman Adelman, Susan Carleton Atley, Mary Joan Bowman, Katharine Coman, Anne Osborn Krueger, Margaret Gilpin Reid, Alice Mitchell Rivlin, Anna Jacobson Schwartz a Martha Beatrice Webb. Osm ekonomických vědců ve výběru se narodilo v sedmnáctém století, 31 v osmnáctém století, 148 v devatenáctém století a 205 ve století dvacátém. Nejstarším reprezentantem se stal anglický ekonom William Petty (27. 5. 1623 - 16. 12. 1687), tvůrce pracovní teorie hodnoty, naopak mladší generaci zastupuje francouzský badatel Emmanuel Saez (26. 11. 1972) zabývající se optimálním zdaněním. Kalendář American Economic Association připomíná jména těch, kteří se zasloužili o rozvoj ekonomické vědy, těch osob, bez jejichž výzkumu, myšlenek, analýz, modelů, ale také omylů, by náš dnešní svět vypadal trochu jinak. Možná bez některých z nich by byl svět lepší, to jistě nelze vyloučit, ale spíše bychom dnes stáli před stejnými problémy, jež se podařilo již našim předchůdcům vyřešit.
Pages: 4-6
Volume: 2010
Issue: 1
Year: 2010
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/download.php?jnl=cfuc&pdf=54.pdf
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/54
File-Format: text/html
Handle: RePEc:prg:jnlcfu:v:2010:y:2010:i:1:id:54:p:4-6

Template-Type: ReDIF-Article 1.0
Author-Name: Marcela Žárová
Title: Revision of Accounting Directives
Abstract: Current revision of the Fourth and Seventh Company Law Directives is provided in the scope of simplification of accounting rules for SMEs and other companies. The review of the Accounting Directives has the overall objective to modernize and simplify the reporting requirements as well as to make them more understandable and accessible. The review should be guided with the „think first“ principle in mind. The Commission’s regulation strategy is aimed at measuring administrative costs and reducing administrative burdens. Commission presented in 2009 a proposal for a Directive containing a number of targeted simplification measures in financial accounting and reporting. The European Parliament encouraged the Commission to continue its activities with regards to simplification of company law, accounting and auditing for SMEs via the relevant legislative acts, in particular the Fourth and Seventh Company Law Directives.
Keywords: Revision, SME, Fourth Company Law Directive, Seventh Company Law Directive, Revize, SME, Čtvrtá směrnice Rady ES, Sedmá směrnice Rady ES
Classification-JEL: M41
Pages: 7-19
Volume: 2010
Issue: 1
Year: 2010
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/download.php?jnl=cfuc&pdf=55.pdf
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/55
File-Format: text/html
Handle: RePEc:prg:jnlcfu:v:2010:y:2010:i:1:id:55:p:7-19
X-File-Ref: http://www.vse.cz/RePEc/prg/jnlcfu/references/55

Template-Type: ReDIF-Article 1.0
Author-Name: Libuše Müllerová
Author-Name: Marie Paseková
Author-Name: Eva Hýblová
Title: Analysis of Development of the Accounting and Reporting for Small and Medium Enterprises
Abstract: Small and medium enterprises play a very important role in economy of European Union. Cross-border activities of SMEs are limited by many obstacles. The biggest obstacle is existence of 27 different systems of accounting within the European Union, which have to be harmonized. The International Accounting Standards Board (IASB) issued the International Financial Reporting Standard (IFRS) on 9 July 2009, designed for Small and Medium Enterprises (SMEs), which came into force immediately. The Board hopes that application of the standard will improve comparability of financial reports and will improve confidence in financial reports of small and medium enterprises. Specific problem for the Czech Republic is that the national legislation does not allow it to specify the income tax base from the statements prepared according to IAS/IFRS standards and thus the companies have to prepare the statements according to Czech legislation in parallel, which represents a tremendous administrative burden. The aim of the article is to analyse of the development of accounting and reporting in SMEs and to compare with the accounting practice in companies which report according to international financial reporting standards.
Keywords: Účetní výkazy, Mezinárodní standardy účetního výkaznictví, International Accounting standards (IAS), International Financial Reporting Standards (IFRS), Small and Medium Enterprises (SME), Czech accounting, Financial statements, Mezinárodní účetní standardy, Malé a střední podniky, České účetnictví
Classification-JEL: M41
Pages: 20-36
Volume: 2010
Issue: 1
Year: 2010
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/download.php?jnl=cfuc&pdf=56.pdf
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/56
File-Format: text/html
Handle: RePEc:prg:jnlcfu:v:2010:y:2010:i:1:id:56:p:20-36
X-File-Ref: http://www.vse.cz/RePEc/prg/jnlcfu/references/56

Template-Type: ReDIF-Article 1.0
Author-Name: Jana Ištvánfyová
Author-Name: Jiří Pelák
Title: Influence of Accounting Norms on Dividend Policies in the Czech Republic
Abstract: The paper focuses on distribution of unrealized profits. It identifies arguments for such a discussion. Substance of creditor protection, equivalent rights for shareholders and creditors, capital maintenance concepts and accounting aspects of these phenomena are discussed. The paper clearly states and distinguishes the position of accounting and law and identifies relationships between both systems. Authors tend to distribution of unrealized profits for sufficient creditor protection under contemporary capital maintenance concept.
Keywords: Dividend per share, Preservation of capital, Distributions to shareholders, Creditor protection, Dividenda, Zachování majetkové podstaty, Rozdělování zisku, Ochrana věřitelů
Classification-JEL: K22, M48
Pages: 37-47
Volume: 2010
Issue: 1
Year: 2010
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/download.php?jnl=cfuc&pdf=57.pdf
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/57
File-Format: text/html
Handle: RePEc:prg:jnlcfu:v:2010:y:2010:i:1:id:57:p:37-47
X-File-Ref: http://www.vse.cz/RePEc/prg/jnlcfu/references/57

Template-Type: ReDIF-Article 1.0
Author-Name: Danuše Nerudová
Title: The Possibility of Harmonization of Corporate Tax Base for SME in the European Union
Abstract: The aim of the paper is to research the possibility of home state taxation system implementation as the unified system of SME taxation in the European Union and further to suggest the possible method of tax base allocation between the EU member states. The paper analyzes the possibility of home state taxation system introduction and call attention to the impacts on the tax revenues in EU member states. The research has revealed that there are nine European countries, in which even after the introduction of home state taxation system, the group taxation scheme would still be unavailable. At the end, the paper suggests to use allocation formula for the tax base allocation and suggest the concrete variables.
Keywords: Malé a střední podniky, Home State Taxation System, Small and medium sized enterprises, Allocation formula, Systém zdanění v domácí zemi, Alokační rovnice
Classification-JEL: H20
Pages: 48-58
Volume: 2010
Issue: 1
Year: 2010
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/download.php?jnl=cfuc&pdf=58.pdf
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/58
File-Format: text/html
Handle: RePEc:prg:jnlcfu:v:2010:y:2010:i:1:id:58:p:48-58
X-File-Ref: http://www.vse.cz/RePEc/prg/jnlcfu/references/58

Template-Type: ReDIF-Article 1.0
Author-Name: Marie Zelenková
Title: Negative Impact of Tax Deductable Provisions for Repair of Long-term Tangible Assets on True and Fair View of the Financial Statements
Abstract: In the Czech Republic it is allowed to create a provision for the repair of the long-term tangible assets. In consequence of this creation the supposed expenses for the repair of the long-term tangible assets will reflect in the decrease of the net income before the repair is executed. The scheduled repair will not even be carried out most of the times but none the less the net income of the past years was influenced (reduced). The legislative imbedding of the creation of the repair of the long-term tangible assets in the provision tax law and the cross-reference of the income-tax law to this law because of the tax deductable expenses affects the predicative ability of the financial statements in a negative way; in particular by the act of reducing the tax from profit (or at least putting off a part or whole tax duty) and creation of this provision on the part of the companies.
Keywords: Účetní závěrka, Financial statements, Tax from profit, Depreciation, Provisions, Profit or loss, Changes in tax laws, Daň ze zisku, Odpisy, Rezervy, Zisk nebo ztráta, Změny v daňových zákonech
Classification-JEL: M41
Pages: 59-67
Volume: 2010
Issue: 1
Year: 2010
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/download.php?jnl=cfuc&pdf=59.pdf
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/59
File-Format: text/html
Handle: RePEc:prg:jnlcfu:v:2010:y:2010:i:1:id:59:p:59-67
X-File-Ref: http://www.vse.cz/RePEc/prg/jnlcfu/references/59

Template-Type: ReDIF-Article 1.0
Author-Name: Bohuslava Knapová
Title: Financial and Accounting Criteria for Management of Business Process of Companies as Accounting Entities
Abstract: Nowadays decision making on various levels of business activities becomes more difficult one because a manager on the top or lower management level must include to its considerations the great quantum of various aspects regarding an economic reality about which is decided. It is necessary to accomplish the own decision in the shorter period and the economic importance of decisions-making problems is increasing. The aim of the paper is to show such value criteria for the management, which have the relation to the strategic, tactical and operative management of the accounting entity. The measurement and appraisal of the value criteria constitute the difficult problem, which requires considerable skilled knowledge, experience and invention of managers. The first-rate management of the business process includes many decision-making situations, which are suppositions for the growing performance of the company. Criteria with the use of the top economy result (profit), possibly of the criterion EBIT, the criterion EVA, pyramids of connected analytical criteria, average unit costs of an output and others belong among value criteria, which are need for the management of each accounting entity.
Keywords: Management and Decision Making, Strategic, tactical and operative levels of Management, Value Criteria, Accounting Entity, Řízení a rozhodování, Strategická, taktická a operativní úroveň řízení, Hodnotová kritéria, Účetní jednotka
Classification-JEL: M41
Pages: 68-77
Volume: 2010
Issue: 1
Year: 2010
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/download.php?jnl=cfuc&pdf=60.pdf
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/60
File-Format: text/html
Handle: RePEc:prg:jnlcfu:v:2010:y:2010:i:1:id:60:p:68-77
X-File-Ref: http://www.vse.cz/RePEc/prg/jnlcfu/references/60

Template-Type: ReDIF-Article 1.0
Author-Name: Miloslav Janhuba
Title: Czech Historian and Theorist Hugo Raulich (1866 - 1940)
Abstract: This profile memorializes the 70th anniversary of the edition of ‘Bookkeeping treatise’, by Luca Pacioli in Czech version by Hugo Raulich. This treatise has been clearly translated by Raulich nearly fifty years and finally edited in 1940 as part of the economic encyclopedia ‘Slovník obchodně technický, účetní a daňový’. Hugo Raulich passes away some months after this edition (October 19, 1940).
Keywords: Accounting history, Translation, Bookkeeping Treatise 11., by L. Pacioli, Dějiny účetnictví, Překlad, Traktát 11., o počtech a zápiscích L. Pacioliho
Classification-JEL: B16, M41
Pages: 78-81
Volume: 2010
Issue: 1
Year: 2010
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/download.php?jnl=cfuc&pdf=61.pdf
File-URL: http://www.vse.cz/cfuc/61
File-Format: text/html
Handle: RePEc:prg:jnlcfu:v:2010:y:2010:i:1:id:61:p:78-81
X-File-Ref: http://www.vse.cz/RePEc/prg/jnlcfu/references/61